BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ TP.HCM THÁI LINH HƯƠNG HOÀN THIỆN HỆ THỐNG KIỂM SOÁT NỘI BỘ TRÊN CƠ SỞ QUẢN TRỊ RỦI RO TẠI CÔNG TY CỔ PHẦN CHỨNG KHOÁN PHÚ HƯNG Chuyên ngành: Kế Toán Mã số: 60340301 LUẬN VĂN THẠC SĨ KINH TẾ Người hướng dẫn khoa học: TS. TRẦN ANH HOA TP.Hồ Chí Minh – Năm 2013 LỜI CAM ĐOAN “Hoàn thiện hệ thống kiểm soát nội bộ trên cơ sở quản trị rủi ro tại công ty cổ phần chứng khoán Phú Hưng” là công trình nghiên cứu độc lập của tôi. Đây là luận văn thạc sĩ kinh tế chuyên ngành kế toán – kiểm toán. Luận văn này chưa được ai công bố dưới bất kỳ hình thức nào. Các nội dung nghiên cứu và kết quả trình bày trong luận văn là trung thực và rõ ràng. Tác giả: Thái Linh Hương MỤC LỤC TRANG PHỤ BÌA LỜI CAM ĐOAN MỤC LỤC DANH MỤC CÁC CHỮ VIẾT TẮT DANH MỤC CÁC BẢNG BIỂU DANH MỤC HÌNH PHẦN MỞ ĐẦU 1 CHƯƠNG I : TỔNG QUAN VỀ KIỂM SOÁT NỘI BỘ VÀ QUẢN TRỊ RỦI RO DOANH NGHIỆP 3 1.1 Tổng quan hệ thống kiểm soát nội bộ theo COSO 1992 3 1.1.1 Sự hình thành và phát triển của kiểm soát nội bộ: 3 1.1.1.1 Lịch sử hình thành: 3 1.1.1.2 Định nghĩa kiểm soát nội bộ: 5 1.1.2 Các yếu tố của kiểm soát nội bộ: 7 1.1.2.1 Môi trường kiểm soát: 7 1.1.2.2 Đánh giá rủi ro: 9 1.1.2.3 Các hoạt động kiểm soát: 10 1.1.2.4 Thông tin và truyền thông: 10 1.1.2.5 Giám sát: 10 1.1.3 Vai trò, trách nhiệm của các đối tượng liên quan đến kiểm soát nội bô: 11 1.1.3.1 Đối tượng bên trong 11 1.1.3.2 Đối tượng bên ngoài 12 1.1.4 Hạn chế của kiểm soát nội bộ: 12 1.2 Tổng quan hệ thống kiểm soát nội bộ theo COSO 2004 14 1.2.1 Đặc điểm COSO 2004: 14 1.2.2 Các yếu tố cấu thành COSO 2004: 16 1.2.2.1 Sơ lược các yếu tố: 16 1.2.2.2 Các yếu tố của COSO 2004 17 1.2.2.2.1 Môi trường quản lý: 17 1.2.2.2.2 Thiết lập mục tiêu: 18 1.2.2.2.3 Nhận dạng sự kiện tiềm tàng: 20 1.2.2.2.4 Đánh giá rủi ro: 22 1.2.2.2.5 Phản ứng với rủi ro: 24 1.2.2.2.6 Hoạt động kiểm soát 25 1.2.2.2.7 Thông tin và truyền thông: 25 1.2.2.2.8 Giám sát 26 1.2.3 Hạn chế của quản trị rủi ro công ty: 26 1.3 Đặc điểm hoạt động của công ty chứng khoán tác động đến hệ thống KSNB: 27 KẾT LUẬN CHƯƠNG I 29 CHƯƠNG II: THỰC TRẠNG VỀ KIỂM SOÁT NỘI BỘ VÀ NHỮNG VẤN ĐỀ VỀ QUẢN TRỊ RỦI RO TẠI CÔNG TY CỔ PHẦN CHỨNG KHOÁN PHÚ HƯNG 30 2.1 Lịch sử hình thành, phát triển và tình hình hoạt động công ty cổ phần chứng khoán Phú Hưng 30 2.1.1 Lịch sử hình thành và phát triển: 30 2.1.2. Các dịch vụ chính của công ty: 32 2.1.3 Cơ cấu tổ chức: 35 2.2 Nhìn nhận quản trị rủi ro tại công ty cổ phần chứng khoán Phú Hưng: 36 2.2.1 Nhìn nhận của công ty về rủi ro: 36 2.2.2 Phân loại rủi ro tại công ty cổ phần chứng khoán Phú Hưng 37 2.2.2.1 Rủi ro thị trường: 37 2.2.2.2 Rủi ro thanh toán: 37 2.2.2.3 Rủi ro thanh khoản: 37 2.2.2.4 Rủi ro hoạt động: 38 2.2.2.5 Rủi ro pháp lý: 39 2.2.2.6 Rủi ro khác: 40 2.2.3 Quản trị rủi ro tại công ty cổ phần chứng khoán Phú Hưng 40 2.2.3.1 Phương pháp xác định, đo lường rủi ro và hạn mức rủi ro 40 2.2.3.2 Đánh giá rủi ro tại công ty cổ phần chứng khoán Phú Hưng 41 2.2.3.2.1 Tần suất xảy ra rủi ro 41 2.2.3.2.2 Mức độ ảnh hưởng của rủi ro 41 2.3 Thực trạng về kiểm soát nội bộ tại công ty cổ phần chứng khoán Phú Hưng 42 2.3.1 Mô tả quá trình khảo sát: 42 2.3.2 Kết quả khảo sát: 43 2.3.2.1 Môi trường quản lý: 43 2.3.2.1.1 Tính chính trực và các giá trị đạo đức: 43 2.3.2.1.2 Chính sách nhân sự và năng lực nhân viên: 44 2.3.2.1.3 Ban kiểm soát: 46 2.3.2.1.4 Triết lý quản lý và phong cách điều hành: 47 2.3.2.1.5 Cơ cấu tổ chức và phân chia quyền hạn, trách nhiệm 48 2.3.2.2 Đánh giá rủi ro: 49 2.3.2.2.1 Mục tiêu công ty và từng bộ phận: 49 2.3.2.2.2 Nhận dạng rủi ro: 49 2.3.2.2.3 Đánh giá rủi ro: 50 2.3.2.3 Các hoạt đông kiểm soát: 51 2.3.2.3.1 Kiểm soát xử lý thông tin và các nghiệp vụ: 51 2.3.2.3.2 Kiểm tra độc lập, phân tích và soát xét lại: 52 2.3.2.4 Thông tin và truyền thông 53 2.3.2.5 Giám sát: 53 2.4 Nguyên nhân đe dọa đến sự hữu hiệu của hệ thống kiểm soát nội bộ tại công ty cổ phần chứng khoán Phú Hưng: 54 2.4.2 Nguyên nhân khách quan: 54 2.4.2 Nguyên nhân chủ quan: 54 KẾT LUẬN CHƯƠNG II 56 CHƯƠNG III: ĐỊNH HƯỚNG HOÀN THIỆN HỆ THỐNG KIỂM SOÁT NỘI BỘ TRÊN CƠ SỞ QUẢN TRỊ RỦI RO TẠI CÔNG TY CỔ PHẦN CHỨNG KHOÁN PHÚ HƯNG 57 3.1 Quan điểm hoàn thiện hệ thống kiểm soát nội bộ trên cơ sở quản trị rủi ro tại công ty cổ phần chứng khoán Phú Hưng: 57 3.2 Giải pháp hoàn thiện hệ thống kiểm soát nội bộ trên cơ sở quản trị rủi ro tại công ty cổ phần chứng khoán Phú Hưng 58 3.2.1 Giải pháp hoàn thiện môi trường quản lý: 58 3.2.1.1 Cần thay đổi nhận thức về rủi ro theo hướng tổng thể và tích hợp với KSNB: 58 3.2.1.2 Phân chia quyền hạn trách nhiệm và thực hiện thường xuyên luân chuyển công việc: 59 3.2.1.3 Đa dạng hóa các loại hình đào tạo và thường xuyên huấn luyện nghiệp vụ cho đội ngũ nhân viên: 62 3.2.2 Thiết lập các mục tiêu của công ty và chiến lược thực hiện vào chu trình KSNB 63 3.2.3 Nâng cao việc nhận dạng các sự kiện tiềm tàng 64 3.2.3.1 Áp dụng các kỹ thuật nhận dạng các sự kiện tiềm tàng phù hợp với đặc thù của công ty và chu trình nghiệp vụ cụ thể 64 3.2.3.2 Áp dụng các kỹ thuật để định lượng sự tác động của rủi ro 69 3.2.4 Nâng cao chất lượng đánh giá rủi ro trong hoạt động công ty 69 3.2.5 Các giải phải nâng cao phản ứng rủi ro 70 3.3.6 Các giải pháp hoàn thiện hoạt động kiểm soát 71 3.2.7 Các giải pháp nâng cao hiệu quả của thông tin và truyền thông 72 3.2.8 Các giải pháp nâng cao tính hiệu quả của hoạt động giám sát 73 3.3 Một số kiến nghị: 74 3.4 Một số hạn chế và hướng nghiên cứu tiếp theo: 76 KẾT LUẬN CHƯƠNG III 77 KẾT LUẬN 78 TÀI LIỆU THAM KHẢO PHỤ LỤC DANH MỤC CÁC CHỮ VIẾT TẮT - COSO : Committee of Sponsoring Organizations. - CRO : Trưởng phòng quản lý rủi ro. - HĐQT: Hội đồng quản trị. - KSNB: Kiểm soát nội bộ - NV: Nhân viên. - PHS: Công ty cổ phần chứng khoán Phú Hưng. - QTRR: Quản trị rủi ro DANH MỤC CÁC BẢNG BIỂU Bảng 1.1 Các yếu tố của hệ thống kiểm soát nội bộ 7 Bảng 1.2 Các yếu tố của quản trị rủi ro công ty 16 Bảng 1.3 Ví dụ về nhận dạng các sự kiện tiềm tàng 21 Bảng 1.4 Các kỹ thuật định lượng để đánh giá rủi ro 23 Bảng 2.1 Bảng tổng hợp đánh giá hệ thống kiểm soát nội bộ tại công ty cổ phần chứng khoán Phú Hưng 55 Bảng 3.1 Ví dụ về phân tích chu trình rút tiền của khách hàng sử dụng giao dịch ký quỹ chứng khoán 65 Bảng 3.2 Ví dụ về sự kết hợp công cụ hiển thị về các mức độ cảnh báo về dịch vụ ký quỹ chứng khoán 67 DANH MỤC HÌNH Hình 1.1 Ví dụ về mối liên hệ giữa sứ mạng, các mục tiêu và rủi ro có thể chấp nhận của một công ty 19 1 PHẦN MỞ ĐẦU 1. Sự cần thiết của Đề tài: Trong giai đoạn hiện nay, tình hình kinh tế đang gặp khó khăn, khủng hoảng kinh tế Mỹ và Thế Giới từ năm 2007. Trong 9 tháng đầu năm 2011 có hơn 48.000 công ty Việt Nam phá sản. Điều này cho chúng ta thấy, vấn đề phòng ngừa rủi ro là một vấn đề hết sức cấp bách hiện nay. Bên cạnh đó, như chúng ta thường nói “phòng hơn chống”, có thể khẳng định rằng, vấn đề nâng cao hiệu quả hoạt động của hệ thống KSNB gắn với quản trị rủi ro cần được quan tâm đúng mức, sự cần thiết của việc hoàn thiện hệ thống KSNB trên cơ sở QTRR qua các khía cạnh sau:  Kể từ khi chính thức gia nhập tổ chức thương mại thế giới (WTO), nền kinh tế Việt Nam đã và đang chuyển biến mạnh sang nền kinh tế thị trường, toàn cầu hóa, hội nhập kinh tế quốc tế đang là xu thế tất yếu của thời đại. Việt Nam không thể đứng ngoài xu thế đó, hiện Việt Nam không chỉ là thành viên của WTO, mà còn là thành viên của rất nhiều tổ chức quốc tế khác. Để đứng vững trong môi trường cạnh tranh, thích ứng được với các điều kiện kinh doanh mang tính quốc tế, ngay từ bây giờ hoàn thiện hệ thống KSNB, tăng cường quản lý rủi ro là bước đi cần thiết đầu tiên của các công ty trong tiến trình hội nhập và đổi mới.  Hệ thống KSNB chủ yếu được thực hiện bởi con người. Một khi hệ thống này vững mạnh, những gian lận và sai sót sẽ được giảm thiểu ở mức thấp nhất. Thói quen làm việc, đạo đức con người trong xã hội cũng thay đổi theo hướng tốt hơn như: cẩn trọng, trung thực, có trách nhiệm hơn trong công việc…Tăng khả năng đạt được các mục tiêu đã hoạch định, nâng cao sự tin tưởng của các bên có liên quan đối với hoạt động của công ty: những khách hàng quan trọng, ngân hàng… Công ty cổ phần chứng khoán Phú Hưng là một công ty vừa và nhỏ, có kinh nghiệm hoạt động trong ngành chứng khoán gần 7 năm, hệ thống KSNB đã được hình thành và phát triển. Tuy nhiên, khi hoạt động trong điều kiện môi trường kinh doanh luôn thay đổi, những rủi ro xuất hiện ngày càng nhiều và biến đổi liên tục, hệ thống KSNB cũng cần vận động biến đổi theo. Do đó, hoàn thiện hệ thống KSNB trên cơ sở quản trị rủi ro là một yêu cầu thiết yếu tại mọi công ty nói chung và tại công ty cổ phần chứng khoán Phú Hưng nói riêng. 2 2. Mục đích nghiên cứu của luận văn - Tổng hợp các quan điểm cơ bản về tích hợp KSNB và QTRR. - Tiếp cận lý luận hiện đại về rủi ro và quản trị rủi ro. - Đánh giá vai trò quan trọng của hệ thống KSNB và QTRR công ty trong việc đạt được mục tiêu đề ra - Khảo sát, đánh giá thực trạng tình hình hoạt động và quản lý của công ty - Phân tích, đánh giá các yếu tố môi trường bên trong, các yếu tố môi trường bên ngoài. Nhận dạng các rủi ro tiềm tàng ảnh hưởng đến mục tiêu chung của công ty, từ đó định hướng phát triển hệ thống KSNB hướng đến QTRR. 3. Đối tượng và phạm vi nghiên cứu Đối tượng nghiên cứu của đề tài là những vấn đề lý luận và thực tiễn liên quan đến hệ thống KSNB trên cơ sở QTRR tại công ty cổ phần chứng khoán Phú Hưng; các thành phần của hệ thống KSNB và QTRR tại công ty cổ phần chứng khoán Phú Hưng. Phạm vi nghiên cứu của đề tài là hệ thống KSNB tại công ty cổ phần chứng khoán Phú Hưng. 4. Phương pháp nghiên cứu Trong quá trình nghiên cứu để hoàn thành luận văn, tác giả đã áp dụng phương pháp định tính. Bên cạnh đó, thông qua quan sát thực tế, khảo sát thực tiễn, thống kê mô tả chọn lọc các vấn đề lý luận và thực tiễn phù hợp với điều kiện thực tế của công ty, đi sâu phân tích, tổng hợp để đánh giá hệ thống KSNB trên cơ sờ QTRR tại công ty cổ phần chứng khoán Phú Hưng. 6. Kết cấu của luận văn Nội dung luận văn ngoài phần mở đầu và kết luận gồm có ba chương - Chương 1: Tổng quan về kiểm soát nội bộ và quản trị rủi ro doanh nghiệp - Chương 2: Thực trạng về kiểm soát nội bộ và những vấn đề về quản trị rủi ro tại các công ty cổ phần chứng khoán Phú Hưng. - Chương 3: Định hướng hoàn thiện hệ thống KSNB trên cơ sở QTRR tại công ty cổ phần chứng khoán Phú Hưng. [...]... ng phù h p Vi c ánh giá r i ro bao g m các n i dung sau: R i ro ti m tàng và r i ro ki m soát: r i ro ti m tàng là r i ro do thi u các ho t ng c a công ty nh m thay i kh năng ho c s tác ng c a các r i ro ó R i ro ki m soát là r i ro v n còn t n t i sau khi công ty ã ph n ng v i r i ro Công ty c n ph i xem xét c r i ro ti m tàng và r i ro ki m soát, u tiên là xem xét các r i ro ti m tàng, sau ó khi ã... khác nhau ro, công ty quy t iv ir i nh ph i qu n lý r i ro như th nào, l a ch n ph n ng i phó v i r i ro trong ph m vi r i ro b ph n, lưu ý r ng ph n ng ư c l a ch n không ph i là ph n ng có r i ro ki m soát nh nh t Tuy nhiên, khi r i ro ki m soát vư t ra kh i gi i h n c a r i ro b ph n, công ty c n ph i xem xét l i ph n ng ã ch n, ho c trong m t s trư ng h p thì công ty có th i u ch nh l i r i ro b ph... b ư c r i ro, công ty xác nh 18 m c r i ro có th ch p nh n cho toàn b công ty và cho t ng c p d ng các ngư ng ch u Vi c xác ng i v i r i ro trong quá trình ho t nh tri t lý v r i ro và xác cũng giúp công ty xác nh m c c th xây ng c a mình r i ro có th ch p nh n nh phương hư ng chung trong vi c ng phó v i r i ro ch không ch là t p trung x lý nh ng r i ro c th và ng n h n Nh ng n i dung này trong QTRR... ra t i công u có th phát sinh r i ro và khó ki m soát t t c Vì v y, công ty ph i th n tr ng khi xác nh và phân tích nh ng nhân t nh hư ng n r i ro làm cho nh ng m c tiêu – k c m c tiêu chung và m c tiêu c th cho t ng ho t ng – c a công ty có th không ư c th c hi n, và ph i c g ng ki m soát ư c nh ng r i ro này gi i h n r i ro m c ch p nh n ư c, công ty ph i nh n d ng và phân tích r i ro trên cơ s các... hi u thì thách th c t ra cho các nhà qu n tr công ty là làm th nào qu n tr r i ro trong công ty cân i gi a ki m soát r i ro v i vi c gia tăng giá tr cho công ty Năm 2004, COSO ã ban hành khuôn kh h p nh t v qu n tr r i ro trong công ty 1.2 T ng quan h th ng ki m soát n i b theo COSO 2004 1.2.1 c i m COSO 2004: Theo Báo cáo c a COSO năm 2004 thì qu n tr r i ro (QTRR) doanh nghi p là m t quá trình do h... t ch c t ó m i có th ki m soát ư c r i ro Xác nh m c tiêu c a công ty: báo cáo COSO năm 1992 không cho r ng ây là nhi m v c a KSNB Tuy nhiên, các thành viên trong h th ng KSNB ph i bi t ư c các m c tiêu c a công ty vi c th c hi n các m c tiêu ã nh n d ng và ánh giá nh ng r i ro tác m c n t ng ho t ng n công ty m c toàn công ty ng c th toàn công ty, các nhân t phát sinh r i ro là: s nhu c u khách hàng... tiêu ng tiêu t ư c m c tiêu c a công ty, thì òi h i công ty ph i ánh giá r i ro và ph n ng v i r i ro N u s ki n có tác ng tích c c n công ty, làm thu n l i vi c th c hi n m c tiêu c a công ty ho c t o giá tr cho công ty, thì ph i ư c xem xét tr l i i v i các chi n lư c ã ư c xây d ng Trong m t s trư ng h p s ki n ti m tàng có liên h tr c ti p và c th các m c tiêu c a công ty Ví d v nh n d ng s ki n ti... chi phí mà công ty b ra Luôn có kh năng nh ng ngư i qu n lý l m quy n trong chu trình QTRR nh m ph c v cho các mưu 1.3 c i m ho t riêng ng c a công ty ch ng khoán tác ng n h th ng KSNB: Công ty ch ng khoán là m t hình th c nghi p v nh ch c bi t, có ho t ng c thù nên v m t t ch c nó có nhi u i m khác bi t so v i các công ty thông thư ng Các công ty ch ng khoán các nư c khác nhau, th m chí trong cùng... công ty Chưa th hi n vai trò c a ngư i qu n lý cao c p và trách nhi m c a h i v i r i ro H th ng KSNB ư c xây d ng b i nh ng ngư i qu n lý trong công ty nh m m b o h p lý vi c th c hi n các m c tiêu ã gi i h n trách nhi m c a ngư i qu n lý trong các ho t hi n trách nhi m liên quan ra Tuy nhiên, KSNB ch ng c a công ty, chưa th n vi c ki m soát các r i ro ti m n 14 Trong quá trình ho t ng c a công ty, ... Ch p nh n r i ro: công ty không làm gì c i v i r i ro Né tránh r i ro ư c s d ng khi các ph n ng khác không th làm gi m kh năng x y ra c a s ki n ho c tác ng c a s ki n ó xu ng m c có th ch p nh n Gi m thi u r i ro và chuy n giao r i ro ư c s d ng làm gi m r i ro ki m soát xu ng m c phù h p v i t ng r i ro có th ch p nh n Ch p nh n r i ro khi r i ro ti m tàng n m trong ph m vi c a r i ro có th ch p . THIỆN HỆ THỐNG KIỂM SOÁT NỘI BỘ TRÊN CƠ SỞ QUẢN TRỊ RỦI RO TẠI CÔNG TY CỔ PHẦN CHỨNG KHOÁN PHÚ HƯNG 57 3.1 Quan điểm hoàn thiện hệ thống kiểm soát nội bộ trên cơ sở quản trị rủi ro tại công ty. công ty cổ phần chứng khoán Phú Hưng: 57 3.2 Giải pháp hoàn thiện hệ thống kiểm soát nội bộ trên cơ sở quản trị rủi ro tại công ty cổ phần chứng khoán Phú Hưng 58 3.2.1 Giải pháp hoàn thiện. về kiểm soát nội bộ và những vấn đề về quản trị rủi ro tại các công ty cổ phần chứng khoán Phú Hưng. - Chương 3: Định hướng hoàn thiện hệ thống KSNB trên cơ sở QTRR tại công ty cổ phần chứng