BỘ GIÁO DỤC ĐÀO TẠO TRƢỜNG ĐẠI HỌC THĂNG LONG -o0o - KHÓA LUẬN TỐT NGHIỆP ĐỀ TÀI: GIẢI PHÁP NÂNG CAO HIỆU QUẢ SỬ DỤNG VỐN LƯU ĐỘNG TẠI CÔNG TY TRÁCH NHIỆM HỮU HẠN XÂY DỰNG THẮNG LỢI ĐÔNG TRIỀU SINH VIÊN THỰC HIỆN : NGUYỄN THANH HUYỀN MÃ SINH VIÊN : A19291 CHUYÊN NGÀNH : TÀI CHÍNH HÀ NỘI – 2015 BỘ GIÁO DỤC ĐÀO TẠO TRƢỜNG ĐẠI HỌC THĂNG LONG -o0o - KHÓA LUẬN TỐT NGHIỆP ĐỀ TÀI: GIẢI PHÁP NÂNG CAO HIỆU QUẢ SỬ DỤNG VỐN LƯU ĐỘNG TẠI CÔNG TY TRÁCH NHIỆM HỮU HẠN XÂY DỰNG THẮNG LỢI ĐÔNG TRIỀU Giáo viên hƣớng dẫn : Ths Phạm Thị Bảo Oanh Sinh viên thực Mã sinh viên Chuyên ngành : Nguyễn Thanh Huyền : A19291 : Tài HÀ NỘI – 2015 Thang Long University Library LỜI CẢM ƠN Với tình cảm chân thành, em xin bày tỏ lòng biết ơn tới thầy cô giáo Trường Đại học Thăng Long, bác, cô anh chị Công ty TNHH Xây dựng Thắng Lợi Đông Triều tận tình giúp đỡ em hoàn thành khoá luận tốt nghiệp Em xin cảm ơn thầy cô giáo giảng dạy truờng truyền đạt cho em nhiều kiến thức bổ ích để thực khoá luận có hành trang vững cho nghiệp tương lai Do giới hạn kiến thức khả lý luận thân nhiều thiếu sót hạn chế, kính mong dẫn đóng góp thầy cô giáo để khoá luận em hoàn thiện Hà Nội, ngày 25 tháng 03 năm 2015 Sinh viên Nguyễn Thanh Huyền LỜI CAM ĐOAN Tôi xin cam đoan khóa luận tốt nghiệp tự thân thực có hỗ trợ từ giáo viên hướng dẫn không chép công trình nghiên cứu người khác Các liệu thông tin thứ cấp sử dụng khóa luận có nguồn gốc trích dẫn rõ ràng Tôi xin chịu hoàn toàn trách nhiệm lời cam đoan này! Sinh viên Thang Long University Library MỤC LỤC CHƢƠNG CƠ SỞ LÝ LUẬN CHUNG VỀ VỐN LƢU ĐỘNG VÀ HIỆU QUẢ SỬ DỤNG VỐN LƢU ĐỘNG TRONG DOANH NGHIỆP 1.1 Tổng quan vốn lƣu động doanh nghiệp 1.1.1 Khái niệm vốn lưu động doanh nghiệp .1 1.1.2 Đặc điểm vốn lưu động 1.1.3 Vai trò vốn lưu động hoạt động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp 1.1.4 Phân loại vốn lưu động doanh nghiệp .4 1.2 Hiệu sử dụng vốn lƣu động doanh nghiệp 1.2.1 Khái niệm hiệu sử dụng vốn lưu động doanh nghiệp .5 1.2.2 Sự cần thiết phải nâng cao hiệu sử dụng vốn lưu động doanh nghiệp 1.2.3 Phân tích hiệu sử dụng vốn lưu động doanh nghiệp 1.2.4 Các nhân tố ảnh hưởng đến hiệu sử dụng vốn lưu động doanh nghiệp 27 CHƢƠNG THỰC TRẠNG HIỆU QUẢ SỬ DỤNG VỐN LƢU ĐỘNG TẠI CÔNG TY TNHH XÂY DỰNG THẮNG LỢI ĐÔNG TRIỀU 30 2.1 Tổng quan Công ty TNHH Xây dựng Thắng Lợi Đông Triều 30 2.1.1 Quá trình hình thành phát triển Công ty TNHH Xây dựng Thắng Lợi Đông Triều .30 2.1.2 Cơ cấu tổ chức Công ty TNHH Xây dựng Thắng Lợi Đông Triều 31 2.1.3 Khái quát ngành nghề hoạt động sản xuất kinh doanh Công ty TNHH Xây dựng Thắng Lợi Đông Triều 33 2.1.4 Quy trình hoạt động kinh doanh công ty TNHH Xây dựng Thắng Lợi Đông Triều .34 2.1.5 Tình hình hoạt động - sản xuất kinh doanh Công ty TNHH Xây dựng Thắng Lợi Đông Triều giai đoạn năm 2011 – 2013 35 2.2.Thực trạng hiệu sử dụng vốn lƣu động Công ty TNHH Xây dựng Thắng Lợi Đông Triều giai đoạn 2011 – 2013 45 2.2.1 Phân tích quy mô cấu vốn lưu động Công ty TNHH Xây dựng Thắng Lợi Đông Triều 45 2.2.2 Phân tích nguồn tài trợ vốn lưu động Công ty TNHH Xây dựng Thắng Lợi Đông Triều 47 2.2.3 Phân tích sách quản lý vốn lưu động Công ty TNHH Xây dựng Thắng Lợi Đông Triều 48 2.2.4 Phân tích nhóm tiêu đánh giá hiệu sử dụng vốn lưu động Công ty TNHH Xây dựng Thắng Lợi Đông Triều 52 2.2.5 Đánh giá hiệu sử dụng vốn lưu động Công ty TNHH Xây dựng Thắng Lợi Đông Triều 59 CHƢƠNG MỘT SỐ GIẢI PHÁP NHẰM NÂNG CAO HIỆU QUẢ SỬ DỤNG VỐN LƢU ĐỘNG TẠI CÔNG TY TNHH XÂY DỰNG THẮNG LỢI ĐÔNG TRIỀU .62 3.1 Định hƣớng phát triển Công ty TNHH Xây dựng Thắng Lợi Đông Triều 62 3.1.1 Khái quát môi trường kinh doanh Công ty TNHH Xây dựng Thắng Lợi Đông Triều 62 3.1.2 Định hướng phát triển Công ty TNHH Xây dựng Thắng Lợi Đông Triều thời gian tới .63 3.2 Một số biện pháp nhằm nâng cao hiệu sử dụng vốn lƣu động Công ty TNHH Xây dựng Thắng Lợi Đông Triều 65 3.2.1 Lựa chọn cách hợp lý hình thức hình thành khai thác vốn lưu động 65 3.2.2 Quản lý tốt nguồn vốn tiền công ty 66 3.2.3 Tăng cường công tác quản lý hàng tồn kho 67 3.2.4 Tổ chức tốt việc tiêu thụ nhằm đẩy nhanh tốc độ luân chuyển vốn lưu động 68 3.2.5 Nâng cao hiệu quản lý khoản phải thu 69 3.2.6 Có biện pháp phòng ngừa rủi ro xảy .70 3.2.7 Các giải pháp khác .70 3.3 Một số kiến nghị với Nhà nƣớc 71 3.3.1 Kiến nghị với Chính phủ 71 3.3.2 Kiến nghị với Bộ Xây dựng 71 3.3.3 Kiến nghị với tổ chức tín dụng 72 Thang Long University Library DANH MỤC BẢNG BIỂU, SƠ ĐỒ, ĐỒ THỊ Bảng 1.1 So sánh cấp tín dụng không cấp tín dụng .16 Bảng 1.2 Cấp tín dụng có thông tin rủi ro thông tin rủi ro 17 Bảng 2.1 Bảng cân đối kế toán Công ty TNHH Xây dựng Thắng Lợi Đông Triều giai đoạn năm 2011 – 2013 37 Bảng 2.2 Bảng báo cáo kết kinh doanh Công ty TNHH Xây dựng Thắng Lợi Đông Triều giai đoạn năm 2011 – 2013 44 Bảng 2.3 Tình hình tài sản nguồn vốn 48 Công ty TNHH Xây dựng Thắng Lợi Đông Triều 48 Bảng 2.4 Hệ số toán 52 Bảng 2.5 Hệ số đảm nhiệm vốn lưu động 54 Bảng 2.6 Vòng quay khoản phải thu kỳ thu tiền bình quân 55 Bảng 2.7 Vòng quay hàng tồn kho thời gian quay vòng hàng tồn kho 56 Bảng 2.8 Thời gian quay vòng tiền 57 Bảng 2.9 Hiệu suất sử dụng vốn lưu động 58 Bảng 2.10 Mức tiết kiệm vốn lưu động 58 Biểu đồ 2.1 Cơ cấu tài sản Công ty 36 Biểu đồ 2.2 Cơ cấu nguồn vốn Công ty 39 Biểu đồ 2.3 Cơ cấu vốn lưu động 45 Biểu đồ 2.4 Biểu đồ kết cấu tài khoản tiền 49 Biểu đồ 2.5 Biểu đồ kết cấu tài khoản phải thu 51 Biểu đồ 2.6 Biều đồ kết cấu tài khoản kho 52 Sơ đồ 2.1 Cơ cấu tổ chức công ty TNHH Xây Dựng Thắng Lợi Đông Triều .31 Sơ đồ 2.2 Quy trình hoạt động kinh doanh chung 34 Đồ thị 1.1 Mô hình mức dự trữ tiền mặt tối ưu 12 Đồ thị 1.2 Sự vận động vốn tiền theo mô hình Miller – Orr 13 Đồ thị 1.3 Lượng hàng hóa dự trữ 18 Đồ thị 1.4 Mô hình quản lý hàng tồn kho ABC 19 DANH MỤC VIẾT TẮT Ký hiệu viết tắt GVHB TSDH TSCĐ TSNH HTK TNHH Tên đầy đủ Giá vốn hàng bán Tài sản dài hạn Tài sản cố định Tài sản ngắn hạn Hàng tồn kho Trách nhiệm hữu hạn SXKD Sản xuất kinh doanh VLĐ Vốn lưu động Thang Long University Library LỜI MỞ ĐẦU Tính cấp thiết đề tài Trong kinh tế thị trường, nói đến hoạt động sản xuất kinh doanh phải nói đến vốn Vốn điều kiện để giúp cho hoạt động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp diễn liên tục Vốn doanh nghiệp nói chung vốn lưu động nói riêng có mặt khâu hoạt động doanh nghiệp từ dự trữ, sản xuất đến lưu thông Vì nhiều nhà phân tích tài ví vốn lưu động doanh nghiệp giống dòng máu tuần hoàn thể người Vốn lưu động giúp cho doanh nghiệp tồn hoạt động trơn chu Do đó, việc nghiên cứu, phân tích đánh giá hiệu việc sử dụng vốn doanh nghiệp có ý nghĩa vai trò quan trọng, giúp thân doanh nghiệp tìm cách sử dụng nguồn vốn có hiệu mà giúp cho quan chủ quản doanh nghiệp có biện pháp quản lý phù hợp góp phần nâng cao hiệu kinh doanh, đời sống cán công nhân viên doanh nghiệp nói riêng phát triển kinh tế Việt Nam nói chung Công ty TNHH Xây dựng Thắng Lợi Đông Triều đơn vị hoạt động kinh doanh lĩnh vực xây dựng, sản xuất, thương mại có uy tín ổn định thị trường Việt Nam Trong năm vừa qua, công ty quan tâm đến vấn đề hiệu sử dụng vốn lưu động đạt thành công định Nhờ khả cạnh tranh uy tín Công ty ngày nâng cao Tuy nhiên, nhiều nguyên nhân khách quan chủ quan, hiệu sử dụng vốn lưu động chưa đạt mong đợi ban quản trị doanh nghiệp Thực tế ảnh hưởng không tốt đến hiệu hoạt động sản xuất kinh doanh nói chung Công ty Trước yêu cầu đổi mới, để tồn phát triển bền vững đòi hỏi doanh nghiệp phải có tiềm lực tài mạnh mẽ, sử dụng vốn hợp lý, tiết kiệm hiệu để tiến hành hoạt động sản xuất kinh doanh nhằm đảm bảo, bảo toàn nguồn vốn tối đa hóa lợi nhuận cho doanh nghiệp Vì vậy, nâng cao hiệu sử dụng vốn lưu động vấn đề cấp thiết Công ty Nhận thức tầm quan trọng to lớn việc phân tích, đánh giá nâng cao hiệu sử dụng vốn lưu động doanh nghiệp nay, vốn kiến thức học Trường Đại học Thăng Long với trải nghiệm thực tế thu thập trình thực tập Công ty TNHH Xây dựng Thắng Lợi Đông Triều, em lựa chọn đề tài: "Giải pháp nâng cao hiệu sử dụng vốn lưu động Công ty TNHH Xây dựng Thắng Lợi Đông Triều" làm đề tài khóa luận tốt nghiệp Mục tiêu nghiên cứu đề tài Thông qua trình nghiên cứu, khóa luận tập trung làm rõ ba mục tiêu sau: - Hệ thống lại sở lý luận vốn lưu động hiệu sử dụng vốn lưu động doanh nghiệp - Phân tích, làm rõ thực trạng vốn lưu động hiệu sử dụng vốn lưu động Công ty TNHH Xây dựng Thắng Lợi Đông Triều giai đoạn năm 2011-2013, từ tìm hạn chế tồn nguyên nhân hạn chế - Dựa sở hạn chế nguyên nhân hạn chế chương 2, khóa luận tìm số giải pháp nhằm nâng cao hiệu sử dụng vốn lưu động Công ty TNHH Xây dựng Thắng Lợi Đông Triều Đối tƣợng phạm vi nghiên cứu - Đối tượng nghiên cứu: vốn lưu động hiệu sử dụng vốn lưu động doanh nghiệp - Phạm vi nghiên cứu: vốn lưu động hiệu sử dụng vốn lưu động Công ty TNHH Xây Dựng Thắng Lợi Đông Triều giai đoạn năm 2011-2013 Phƣơng pháp nghiên cứu Phương pháp nghiên cứu chủ yếu khóa luận phương pháp phân tích tổng hợp, phương pháp thống kê,phương pháp so sánh khái quát hóa dựa sở số liệu cung cấp tình hình thực tế Công ty để từ làm rõ đối tượng nghiên cứu đạt mục tiêu nghiên cứu đề tài Kết cấu khóa luận Ngoài lời mở đầu, kết luận, danh mục từ viết tắt, bảng biểu, đồ thị, kết cấu khóa luận bao gồm ba chương sau: Chương 1: Cơ sở lý luận chung hiệu sử dụng vốn lưu động doanh nghiệp Chương 2: Thực trạng hiệu sử dụng vốn lưu động Công ty TNHH Xây dựng Thắng Lợi Đông Triều giai đoạn năm 2011-2013 Chương 3: Một số giải pháp nâng cao hiệu sử dụng vốn lưu động Công ty TNHH Xây dựng Thắng Lợi Đông Triều Thang Long University Library Các khả toán công ty mức trung bình, cho thấy khoản nợ mà công ty có có khả chi trả 2.2.5.2 Hạn chế tồn Bên cạnh kết đạt được, việc sử dụng quản lý vốn lưu động công ty TNHH Xây dựng Thắng Lợi Đông Triều tồn số hạn chế sau: Hàng tồn kho ba năm phân tích mức cao, chiếm 60% tổng vốn lưu động, chi phí hội chi phí lưu kho tăng lên Doanh thu từ hoạt động tài giảm dần qua năm Do tình hình kinh doanh khó khăn nên công ty dùng tiền tài khoản ngân hàng để chi trả khoản nợ đến hạn trả, làm cho khoản lại nhận không nhiều Khoản phải thu chiếm tỷ trọng cao thứ hai cấu vốn lưu động, có nghĩa tỷ lệ lớn vốn lưu động công ty tồn đọng dạng khoản phải thu bị khách hàng chiếm dụng Điều ảnh hưởng đến công tác thu hồi vốn kinh doanh khả toán công ty Công tác thu hồi vốn gây nguy hiểm cho công ty, gây tình trạng thiếu vốn thời điểm nay, công ty tình trạng cần vốn đề đầu tư Chính sách quản lý khoản phải thu công ty đánh giá cao, nhiên nhược điểm tốn thời gian, chi phí, công sức tìm kiếm, phân loại kiểm định thông tin trước tiến hành tính toán Các tiêu hiệu sử dụng vốn lưu động cho thấy công tác sử dụng vốn lưu động công ty ngày hiệu quả, khả sinh lời vốn lưu động thấp công ty liên tục đầu tư vào vốn lưu động Điều cho thấy lãng phí việc sử dụng vốn lưu động, doanh thu thu hàng năm không tương xứng với quy mô đầu tư Hiệu suất sử dụng vốn lưu động hàng năm giảm dần, thời gian quay vòng vốn lưu động giảm mức cao cho thấy công tác thu hồi vốn lưu động công ty ngày giảm sút Chính sách quản lý khoản phải thu chưa tốt công ty thực nhiều sách toán dành cho khách hàng nhằm kích thích trả nợ nhiên khoản phải thu vấn tăng lên, số vòng quay khoản phải thu giảm thời gian thu tiền bình quân tăng Do vậy, công ty cần phải có nỗ lực để khắc phục nguyên nhân nhằm làm cho thời gian quay vòng khoản phải thu tăng, kỳ thu tiền giảm ổn định thời gian tới Hiệu suất sử dụng vốn lưu động trước sau thuế thấp Lượng vốn lưu động bỏ lớn lợi nhuận công ty lại thấp, nhiều lý liên quan đến thị trường, giá thành sản xuất loại chi phí khác 60 Thang Long University Library 2.2.5.3 Nguyên nhân hạn chế Nguyên nhân khách quan Những biến động từ nguồn cung ứng nguyên vật liệu đầu vào: nguyên nhân làm cho giá vốn tăng cao công ty cố gắng đáp ứng đủ nhu cầu khách hàng Cùng với đó, giá vật liệu tăng làm cho giá trị hàng tồn kho tăng cao, vốn Công ty bị ứ đọng, dẫn đến làm giảm hiệu sử dụng vốn lưu động Cơ chế quản lý sách vĩ mô Nhà nước rườm rà, phức tạp Nguyên nhân chủ quan Hàng tồn kho công ty tối ưu hóa công ty chưa xác định lượng đặt hàng dự trữ an toàn Công ty dự trữ hàng hóa kho với giá trị lớn, phần hàng khách hàng đặt trước, phần công ty dự đoán năm tới mặt hàng nguyên vật liệu, phụ tùng,… phục vụ cho hoạt động sản xuất kinh doanh công ty tăng giá Vẫn tượng kho gần hết hàng công ty đặt nên số thời điểm nhu cầu tăng cao xảy tượng thiếu hàng cục bộ, Công ty chưa thật tính toán cẩn thận tình trạng nhu cầu mặt hàng Kết có nhiều mặt hàng bị tồn đọng thời gian dài đặt thêm, mặt hàng khác có nhu cầu lớn số lượng đặt hạn chế, xảy tình trạng thiếu hụt Công ty chưa tiến hành lập tài khoản dự trữ phải thu hay dự trữ giảm giá hàng tồn kho nên có biến động thị trường hay có rủi ro vấn đề thu hồi nợ công ty bị thiếu vốn lưu động đầu tư vào hoạt động sản xuất kinh doanh, gây gián đoạn trình làm ảnh hưởng đến lợi nhuận Hơn nữa, sử dụng khoản phải dự phòng cải thiện khả toán công ty Công ty chủ yếu quản lý nhân góc độ hành nên hiệu kinh doanh giảm (năm 2012) mà chi phí quản lý doanh nghiệp mức cao Nguyên nhân đội ngũ kinh doanh hoạt động chưa hiệu quả, hàng tồn kho cao Trình độ kỹ thuật kinh nghiệm nhân viên công ty chưa cao Xác định nhu cầu vốn lưu động: xuất phát từ việc nhu cầu khách hàng mà dẫn đến công ty xác định nhu cầu vốn lưu động không xác Lượng tiền khoản tương đương tiền lưu công ty nhiều: công ty muốn đảm bảo khả toán ngắn hạn cho nhà cung cấp Vì vậy, lượng tiền khoản tương đương tiền lưu lại số dư lớn Công ty muốn giữ uy tín chủ nợ, đặc biệt đối tác cung cấp nguyên vật liệu đầu vào Việc lưu giữ nhiều tiền mặt công ty đảm bảo khả khoản mang lại cho công ty phát sinh không tích cực Đầu tiên khoản chi phí hội, tiền mặt lưu giữ công ty khoản tiền “chết”, công ty hội đầu tư vào kế hoạch kinh doanh mang lại nguồn lợi khác Thứ hai lượng tiền tăng lên làm giảm vốn lưu động đầu tư cho hoạt động sản xuất kinh doanh diễn ra, làm giảm hiệu sử dụng vốn lưu động 61 CHƯƠNG MỘT SỐ GIẢI PHÁP NHẰM NÂNG CAO HIỆU QUẢ SỬ DỤNG VỐN LƯU ĐỘNG TẠI CÔNG TY TNHH XÂY DỰNG THẮNG LỢI ĐÔNG TRIỀU 3.1 Định hướng phát triển Công ty TNHH Xây dựng Thắng Lợi Đông Triều 3.1.1 Khái quát môi trường kinh doanh Công ty TNHH Xây dựng Thắng Lợi Đông Triều Giai đoạn năm 2011 – 2013 giai đoạn khó khăn với hầu hết doanh nghiệp Việt Nam Các doanh nghiệp Việt Nam thấy môi trường kinh doanh tính tới thời điểm nhìn chung ảm đạm Ba rào cản tăng trưởng kinh tế nói chung đặc biệt môi trường kinh doanh Việt Nam nói riêng năm qua Lạm phát tăng cao, rủi ro tín dụng hoạt động Ngân hàng vấn đề liên quan đến sách điều hành kinh tế vĩ mô Chính phủ ảnh hưởng lớn tới chiến lược doanh nghiệp Mặc dù, giới vừa thoát khỏi khủng hoảng tài Việt Nam đánh giá kinh tế tăng trưởng với tốc độ tăng trưởng ổn định Việt Nam thành viên thức WTO, kinh tế Việt Nam hội nhập sâu rộng vào thị trường giới, môi trường cạnh tranh ngày liệt thời đồng thời thách thức 3.1.1.1 Thuận lợi Cải cách thể chế hành chính: nay, Chính phủ bộ, ngành khẩn trương sửa đổi văn quy phạm pháp luật để thực thi phương án đơn giản hóa thông qua Nhiều nội dung cải cách vào thực tế sống, mang lại lợi ích trực tiếp cho doanh nghiệp Việt Nam áp dụng thành công nhiều kinh nghiệm quốc tế lĩnh vực cải cách thể chế với vận dụng linh hoạt phù hợp với điều kiện, hoàn cảnh đất nước Chính trị ổn định: Chính trị Việt Nam tương đối ổn định doanh nghiệp Việt có môi trường thuận lợi để phát triển Nhân lực trình độ cao: Việt Nam nước có nguồn lao động dồi chi phí thuê tương đối thấp so với nước khác Bên cạnh đó, chất lượng giáo dục ngày cải thiện, chất lượng đầu trường đại học nước ngày cao Điều tạo điều kiện cho doanh nghiệp Việt Nam có nguồn nhân lực trình độ cao ngắn dài hạn Môi trƣờng kinh tế ổn định: sách thắt chặt tiền tệ Chính phủ áp dụng thành công Lạm phát tính đến giảm đáng kể, có phần ổn định Môi trường đầu tư kinh doanh Việt Nam cải thiện dần, tạo nhiều thuận lợi cho đơn vị sản xuất, kinh doanh nói chung 62 Thang Long University Library Tham gia vào tổ chức thương mại giới mở hội cho doanh nghiệp Việt Nam Khi mà mối quan hệ giao thương mở rộng không nước mà thị trường lớn nước giới 3.1.1.2 Khó khăn Lạm phát cao: lạm phát nước có phần giảm mức cao Các doanh nghiệp phải đối mặt với khó khăn biến đổi dồn dập giá hầu hết mặt hàng nước, tỷ giá hối đoái lãi suất vay vốn Một yếu tố gây ảnh hưởng tới ngành sản xuất kinh doanh giá xăng dầu nguyên vật liệu không ổn định Thời gian vừa qua, giá xăng dầu tăng gây tăng chi phí chung, biến động thất thường giá hàng hóa nhập khiến nhiều ngành nghề ngưng trệ Điều tác động lớn đến doanh nghiệp, khiến chi phí đầu vào tăng cao, làm giảm lợi nhuận Vấn đề cạnh tranh: Tình hình khó khăn chung toàn kinh tế tạo cạnh tranh gay gắt tất lĩnh vực, có lĩnh vực sản xuất, xây dựng Vì cạnh tranh tìm kiếm hội kinh doanh, đứng vững phát triển thị trường thách thức đặt cho công ty Ngoài việc tìm khách hàng công ty phải có sách để giữ khách hàng cũ, khách hàng lâu năm Tìm kiếm nhân lực: Các doanh nghiệp vừa nhỏ gặp nhiều khó khăn việc đầu tư để thu hút nguồn nhân lực có khả năng, có trình độ chuyên môn cao cho kinh doanh Mặc dù phải trả lương có sách đãi ngộ cao so với công ty danh tiếng, doanh nghiệp vừa nhỏ không thu hút ý cán kỹ thuật, cán quản lý giỏi 3.1.2 Định hướng phát triển Công ty TNHH Xây dựng Thắng Lợi Đông Triều thời gian tới Tổ chức sử dụng vốn lưu động tiết kiệm, có hiệu đóng vai trò quan trọng trình tái sản xuất mở rộng nhằm tối đa hóa lợi nhuận cho doanh nghiệp sở tôn trọng nguyên tắc tài chấp hành pháp luật Nhà nước Nâng cao hiệu sử dụng vốn lưu động điều kiện tiên để doanh nghiệp tạo niềm tin với khách hàng, mở rộng thị trường Để làm điều đó, vấn đề thiết doanh nghiệp phải tìm cách phát huy hết ưu điểm khắc phục nhược điểm công tác tổ chức sử dụng vốn kinh doanh Công ty TNHH Xây dựng Thắng Lợi Đông Triều đơn vị sản xuất, buôn bán, thi công sản phẩm ngành xây dựng, thi công nhiều công trình đạt kết đáng khích lệ, tạo sở vật chất tich lũy quan trọng công tác lãnh đạo, đạo điều hành, khẳng định phương thức sản xuất kinh doanh Công ty đắn khả đáp ứng yêu cầu thị trường 63 ngành với tiến độ nhanh nhất, chất lượng đảm bảo Vì vậy, công ty đề phương hướng, nhiệm vụ năm tới làm kim nam cho toàn công ty thực tốt mục tiêu kinh doanh Với định hướng chung xây dựng phát triển công ty trở thành đơn vị lớn mạnh, lấy hiệu kinh tế xã hội làm thước đo chủ yếu cho phát triển bền vững, công ty không ngừng phát huy cao nguồn lực để nâng cao sức cạnh tranh, giải đủ việc làm không ngừng nâng cao đời sống vật chất tinh thần cho người lao động Hiện nay, công ty TNHH Xây dựng Thắng Lợi Đông Triều gặp nhiều khó khăn hoạt động sản xuất kinh doanh, nhiều tiêu đạt không mong muốn Vì nhiệm vụ, mục tiêu Công ty năm tới phải gắn liền với tình hình thực tế cụ thể sau: Phấn đấu tăng lợi nhuận biện pháp hạ giá thành sản xuất, tiết kiệm vật tư, phát huy sáng kiến cải tiến kỹ thuật, hợp lý hóa sản xuất Để nâng cao khả cạnh tranh bước chiếm lĩnh thị trường công ty phải đẩy mạnh công tác tiếp thị, mở rộng thị trường đa dạng hóa sản phẩm Áp dụng sáng kiến cải tiến kỹ thuật, áp dụng công nghệ tiên tiến vào sản xuất để nâng cấp suất, chất lượng sản phẩm Phấn đấu, khẳng định thương hiệu Thắng Lợi, chuẩn hóa thiết kế nhận dạng thương hiệu Thực tốt chiến lược kinh doanh, sản phẩm có nhiều mẫu mã đẹp Nâng cao chất lượng phục vụ cách chuyên nghiệp (từ khâu bán hàng, chăm sóc khách hàng, chất lượng hàng hóa đến dịch vụ sau bán hàng) với tinh thần „„Chúng ta đổi để phục vụ khách hàng”, để tăng sức cạnh tranh toàn công ty Đổi tư kinh doanh, phương pháp làm việc theo hướng chuyên nghiệp khâu Xây dựng đơn giá tiền lương phù hợp với loại hình công việc, không ngừng nâng cao thu nhập cho cán công nhân viên Hoàn thiện hệ thống thống kê, lập dự toán, toán quản lý máy vi tính Nghiên cứu mở rộng thị trường, có chiến dịch xâm nhập thị trường sâu rộng Phát huy tối đa sử dụng có hiệu nguồn lực người, tài chính, kích thích kinh doanh phát triển Đoàn kết, tận dụng hội, dân chủ thảo luận tập trung đạo Xây dựng phát động sâu rộng phong trào thi đua toàn Công ty, lập 64 Thang Long University Library thành tích chào mừng ngày lễ lớn với mục tiêu , tiêu, kế hoạch cụ thể, phù hợp với giai đoạn đảm bảo kinh doanh hiệu 3.2 Một số biện pháp nhằm nâng cao hiệu sử dụng vốn lưu động Công ty TNHH Xây dựng Thắng Lợi Đông Triều Việc chủ động xây dựng, huy động, sử dụng vốn lưu động biện pháp cần thiết nhằm nâng cao hiệu sử dụng vốn lưu động doanh nghiệp Xây dựng kế hoạch sử dụng vốn doanh nghiệp hoạt động nhằm hình thành nên dự định tổ chức nguồn tài trợ nhu cầu vốn lưu động công ty sử dụng chúng cho có hiệu Do đó, mục đích việc nghiên cứu biện pháp nâng cao hiệu sử dụng vốn lưu động nhằm đảm bảo nhu cầu tối đa vốn cho việc phát triển sản xuất kinh doanh sở nguồn vốn có hạn doanh nghiệp, đem lại hiệu cao Từ việc phân tích, đánh giá hiệu sử dụng vốn lưu động, kết đạt tồn cần khắc phục Công ty TNHH Xây dựng Thắng Lợi Đông Triều, em xin đề số giải pháp giúp nâng cao hiệu sử dụng vốn lưu động công ty 3.2.1 Lựa chọn cách hợp lý hình thức hình thành khai thác vốn lưu động Vốn lưu động công ty hình thành từ nhiều nguồn khác vốn chủ sở hữu, nguồn vốn từ lợi nhuận để lại công ty, nguồn vốn vay từ tổ chức tín dụng, nguồn vốn chiếm dụng từ tổ chức, cá nhân khác Vốn vay ngắn hạn Công ty huy động chủ yếu từ ngân hàng, nguồn vốn tham gia bổ sung hình thành lên vốn lưu động hàng năm công ty Chỉ sử dụng nguồn vay ngắn hạn dẫn đến nhiều rủi ro khoản, chi phí lãi vay hàng năm làm giảm lợi nhuận Công ty nên xem xét huy động vốn từ nguồn trung dài hạn việc sử dụng vốn vay ngắn, trung dài hạn góp phần làm giảm khó khăn tạm thời vốn, giảm phần chi phí tăng lợi nhuận, từ nâng cao hiệu sử dụng vốn lưu động Mặt khác, huy động thêm vốn nên xem xét, so sánh lãi suất khoản vay, vấn đề lãi suất thay đổi có tác động lớn đến chi phí doanh nghiệp Để huy động nguồn vốn từ ngân hàng công ty phải luôn làm ăn có lãi, toán khoản nợ gốc lãi hạn, xây dựng lòng tin từ ngân hàng Vốn chiếm dụng công ty thực chất khoản phải trả người bán, người mua trả tiền trước, khoản phải trả, phải nộp khác Đây coi nguồn huy động lại nguồn vốn mà sử dụng công ty chi trả chi phí huy động Hiện nay, tỷ trọng vốn chiếm dụng mức nhỏ tổng nợ công ty có xu hướng giảm Công ty nên huy động thêm vốn từ nguồn Khi gây dựng uy tín người bán, công ty đàm phán kéo dài thời gian trả tiền 65 sử dụng mua trả góp mặt hàng giá trị lớn; phát triển thêm ưu đãi dịch vụ, khuyến khích khách hàng ứng tiền trước Tuy nhiên không nên lạm dụng nguồn vốn công ty chiếm dụng vốn tạm thời Công ty tăng vốn chiếm dụng cách khuyến khích khách hàng ứng trước tiền hàng nhận nhiều đơn hàng hợp đồng ứng trước, lực thân công ty thực hết hạn, gây lòng tin từ khách hàng, giảm uy tín công ty Như vậy, vốn lưu động bổ sung từ nguồn vốn chiếm dụng không đem lại hiệu tích cực mà làm giảm uy tín công ty, làm giảm hiệu sử dụng vốn lưu động Để huy động đầy đủ, kịp thời chủ động vốn kinh doanh, công ty cần thực biện pháp: - Xây dựng chiến lược huy động vốn phù hợp với thực trạng thị trường môi trường kinh doanh thời kỳ - Tạo niềm tin cho nơi cung ứng vốn cách nâng cao uy tín Công ty: ổn định hợp lý hóa tiêu tài chính, toán khoản nợ hạn, - Chứng minh mục đích sử dụng vốn cách đưa kết kinh doanh hiệu quay vòng vốn năm qua triển vọng năm tới Công ty nên kế hoạch hóa việc sử dụng vốn nhằm tăng số vòng quay vốn lưu động, từ nâng cao hiệu sử dụng vốn lưu động Công ty cần lập kế hoạch vốn lưu động hàng năm, cân đối nhu cầu vốn, xác định nguồn vốn bị thiếu hụt có kế hoạch huy động bổ sung Từ sở số liệu thực tế từ năm trước với kết từ kiểm tra, phân tích, nghiên cứu dự đoán thị trường, xây dựn kế hoạch luân chuyển thu mua hàng hóa, nguyên vật liệu, phụ tùng cho kỳ kinh doanh tới Dựa kế hoạch này, xác định nhu cầu vốn lưu động hợp lý cho khâu kinh doanh nhằm tiết kiệm vốn lưu động 3.2.2 Quản lý tốt nguồn vốn tiền công ty Tiền mặt quỹ ba năm có xu hướng tăng Tuy chiếm phần khoản mục tiền khoản tương đương tiền lại liên quan đến nhiều hoạt động công ty đặc biệt có vai trò quan trọng toán tức thời cho công ty Nếu lượng tiền mặt có công ty ảnh hưởng tới khả toán tức thời, ngược lại dự trữ nhiều làm phát sinh chi phí hội, gây lãng phí không cần thiết Chính vậy, công ty nên xác định lượng dự trữ tiền mặt hợp lý tối ưu để vừa đảm bảo khả toán nhanh trường hợp cần thiết Công ty cần phải thực biện pháp quản lý tiền mặt khoản phải thu chi hàng ngày chặt chẽ, tránh bị thất thoát 66 Thang Long University Library Để đạt cân lượng vốn tiền, công ty cần thực biện pháp: Xác định dự báo nhu cầu tài tiền mặt công ty kỳ kinh doanh Công ty sử dụng phương pháp tỷ lệ phần trăm doanh thu sử dụng nhóm tiêu tài đặc trưng để tiến hành bước dự trù Trên sở định mức ngân quỹ tối ưu biên độ dao động tiền mặt công ty Công ty áp dụng sách quản lý tiền mặt theo mô hình Miller – Orr, nghĩa định giới hạn giới hạn dự toán ngân sách Khi lượng tiền mặt vượt giới hạn trên, công ty trả nợ ngắn hạn gưi bớt tiền vào ngân hàng để đưa ngân quỹ mức tối ưu Ngược lại, lượng tiền mặt thấp công ty vay ngắn hạn ngân hàng để bổ sung cho phần thiếu hụt tài khoản ngân hàng đủ số dư rút tiền từ ngân hàng để bổ sung Tuy vậy, phải vay ngân hàng để bổ sung làm tăng chi phí lãi vay nên công ty cần xác định mức dự trữ tối ưu khoảng cách dao động giới hạn gần với thực tế Ngoài ra, công ty sử dụng lượng tiền mặt nhàn rỗi để đầu từ vào chứng khoán ngắn hạn Cách đảm bảo dự trữ ngân quỹ khoản tiền sinh lời, bù đắp phần chi phí việc trì ngân quỹ, từ nâng cao hiệu sử dụng vốn Đi liền với việc xác định nhu cầu vốn tiền, công ty nên rút ngắn chu kỳ vận động tiền mặt nhiều tốt để tăng lợi nhuận, giảm thời gian thu hồi khoản phải thu cách tăng tốc độ thu, kéo dài thời gian trả khoản phải trả cách hoãn toán 3.2.3 Tăng cường công tác quản lý hàng tồn kho Hàng tồn kho chiếm tỷ trọng lớn tổng vốn lưu động công ty giai đoạn năm 2011 – 2013 Việc để hàng tồn kho tồn đọng với khối lượng nhiều, làm giảm tốc độ luân chuyển vốn lưu động, giảm hiệu sử dụng vốn lưu động Để khắc phục tình trạng này, công ty nên thực giải pháp sau: Thứ nhất, lập kế hoạch cho hoạt động kinh doanh sở tình hình năm báo cáo, chi tiết số lượng theo tháng, quý Kiểm tra chất lượng số hàng hóa nhập Nếu hàng phẩm chất phải đề nghị người bán đền bù tránh thiệt hại cho công ty Căn vào nhu cầu bán công ty hợp đồng thường xuyên, công ty cần xác định lượng vật tư hàng hóa cần mua kỳ Thứ hai, theo dõi diễn biến giá để có sở điều chỉnh giá bán hợp lý, tránh đưa mức giá cao so với thị trường, gây tồn đọng, không bán hàng 67 Thường xuyên theo dõi biến động thị trường vật tư hàng hóa Từ dự đoán định điều chỉnh kịp thời việc nhập lượng hàng hóa kho trước biến động thị trường Đây biện pháp quan trọng để bảo toàn vốn công ty Thứ ba, bảo quản tốt hàng tồn kho Hàng tháng, kế toán hàng hóa cần đối chiếu sổ sách, phát số hàng tồn đọng để xử lý, tìm biện pháp để giải phóng số hàng hóa tồn đọng để nhanh chóng thu hồi vốn Ở đại lý phải thường xuyên kiểm tra tình hình dụ trữ, phát kịp thời tình trạng vật tư hàng hóa bị ứ đọng 3.2.4 Tổ chức tốt việc tiêu thụ nhằm đẩy nhanh tốc độ luân chuyển vốn lưu động Để đẩy nhanh tốc độ luân chuyển vốn lưu động, biện pháp tích cực thúc đẩy tiêu thụ, tăng doanh thu, việc tìm kiếm thị trường đầu vấn đề quan trọng Trong giai đoạn năm 2011 – 2013, công ty có nhiều cố gắng có biện pháp để đẩy mạnh tiêu thụ sản phẩm nhằm tăng doanh thu bán hàng Những biện pháp chưa đạt hiệu thể vòng quay vốn lưu động công ty (năm 2011 Là 0,87 vòng; năm 2012 0,80 vòng tới năm 2013 1,05 vòng) Tuy nhiên suy thoái chung kinh tế khiến cho nhu cầu chi tiêu mặt hàng giảm mạnh, gây khó khăn cho công tác tiêu thụ sản phẩm, hàng hóa doanh nghiệp; thêm vào cạnh tranh gay gắt nhiều hãng khác công ty phải có sách hợp lý để giữ vững thị phần trì mối quan hệ tốt đẹp với khách hàng tại, đồng thời thúc đẩy công tác tìm kiếm khách hàng tiềm Trước tiên, công ty cần xây dựng mở rộng hệ thống dịch vụ thị trường có nhu cầu Thông qua hệ thống tổ chức công tác nghiên cứu, tìm hiểu thị hiếu khách hàng Đây cầu nối công ty với khách hàng Qua đó, công ty thu thập thêm thông tin cần thiết đưa giải pháp thích hợp nhằm phục vụ tốt nhu cầu khách hàng, củng cố niềm tin khách hàng với công ty Thực phương châm khách hàng thượng đế, áp dụng sách ưu đãi giá cả, điều kiện toán phương tiện vận chuyển với đơn vị mua hàng nhiều, thường xuyên hay có khoảng cách vận chuyển xa Tăng cường quan hệ hợp tác, mở rộng thị trường tiêu thụ, đẩy mạnh công tác tiếp thị, nghiên cứu thị trường, nắm bắt thị hiếu khách hàng đồng thời thiết lập hệ thống cửa hàng, đại lý phân phối diện rộng Hiện nay, hàng hóa công ty thực tiêu thụ qua đại lý Để mở rộng mạng lưới tiêu thụ, thúc đẩy tiêu thụ ngày phát triển, công ty phải 68 Thang Long University Library bước xây dựng hệ thống nhiều cửa hàng phân phối riêng để với đại lý đẩy nhanh tốc độ bán hàng Làm chắn khả tiêu thụ công ty tăng lên tỷ suất lợi nhuận thu cao hơn, từ góp phần nâng cao hiệu sử dụng vốn lưu động Tuy nhiên, việc mở rộng đại lý cần ý đến vấn đề toán đại lý Thông thường đại lý thường xảy tình trạng chậm toán, cố tình dây dưa công nợ để chiếm dụng vốn công ty, công ty cần đặt kỷ luật toán chặt chẽ, tốt phải có tài sản chấp, yêu cầu đại lý thiết lập hệ thống sổ sách, chứng từ đầy đủ Định kỳ công ty tiến hành kiểm tra, nhằm phát kịp thời sai phạm Nếu làm tốt hưởng tỷ lệ cách tăng tỷ lệ hoa hồng, cho hưởng chiết khấu, ngược lại bị phạt Công ty nên tổ chức hẳn phòng marketing phục vụ cho việc nghiên cứu thị trường Đây nhu cầu cấp bách công ty để xây dựng sách giá cả, sách quảng bá chào hàng doanh nghiệp thị trường Đây sở cho công ty đưa mức giá cạnh tranh, tăng số lượng sản phẩm tiêu thụ thu lợi nhuận cao tăng khả cạnh tranh công ty chế kinh tế thị trường khốc liệt 3.2.5 Nâng cao hiệu quản lý khoản phải thu Trong điều kiện này, mà việc kinh doanh công ty có bước chuyển biến tích cực việc quản lý tốt khoản phải thu có ý nghĩa định tới việc nâng cao hiệu sử dụng vốn lưu động công ty Do đó, công ty cần lưu ý số vấn đề sau: Thứ nhất, trước ký kết hợp đồng chấp nhận tín dụng, công ty cần phải thẩm định uy tín khả toán khách hàng cách đầy đủ xác Cụ thể phải xem xét: khả toán, hệ số tín nhiệm, uy tín khách hàng thị trường, tình hình hoạt động kinh doanh yếu tố tiềm khách hàng Nếu việc công tác thẩm định chưa đạt nhiều hiệu công ty phải sử dụng đến biện pháp đặt cọc, trả trước phần giá trị hợp đồng đối tác Thứ hai, hợp đồng công ty cần phải quy định rõ thời hạn toán, phương thức toán yêu cầu bên đối tác phải chịu trách nhiệm thực đầy đủ, nghiêm túc điều khoản quy định hợp đồng Nếu toán chậm so với thời hạn quy định, đối tác phải chịu phạt vi phạm hợp đồng, phạt nợ hạn Ngược lại, với khách hàng toán nợ sớm, công ty nên có khoản chiết khấu cần thiết nhằm tạo động lực, khuyến khích khách hàng toán nợ sớm 69 Ngoài ra, công ty phải áp dụng biện pháp theo dõi, quản lý chặt chẽ khoản phải thu Phải mở sổ theo dõi chi tiết khoản nợ phải thu công ty, thường xuyên nhắc nhở, đốc thúc khách hàng trả nợ hạn, phân loại khách hàng, khoản nợ hạn, tìm nguyên nhân khoản nợ để có biện pháp xử lý kịp thời thích hợp 3.2.6 Có biện pháp phòng ngừa rủi ro xảy Khi kinh doanh kinh tế thị trường, công ty luôn phải nhận thức phải sẵn sàng đối phó với thay đổi, biến động phức tạp xảy lúc Những rủi ro bất thường kinh doanh như: kinh tế lạm phát, giá thị trường leo thang, mà nhiều nhà quản lý không lường hết Vì vậy, để hạn chế phần tổn thất xảy ra, công ty cần phải thực biện pháp phòng ngừa để vốn kinh doanh nói chung vốn lưu động nói riêng bị hao hụt, công ty có nguồn bù đắp, đảm bảo cho trình hoạt động sản xuất kinh doanh diễn liên tục Cụ thể, biện pháp mà công ty áp dụng là: Mua bảo hiểm hàng hóa hàng hóa đường hàng hóa nằm tron kho Trích lập quỹ dự phòng tài chính, quỹ nợ phải thu khó đòi, quỹ dự phòng giảm giá hàng bán tồn kho Việc công ty tham gia bảo hiểm tạo chỗ dựa vững chắc, chắn tin cậy kinh tế, giúp công ty có điều kiện tài để chống đỡ có hiệu rủi ro, tổn thất bất ngờ xảy mà không ảnh hưởng nhiều đến vốn lưu động Cuối kỳ, công ty cần kiểm tra, rà soát, đánh giá lại hàng vật tư hàng hóa, vốn tiền, đối chiếu sổ sách kế toán để xử lý chênh lệch 3.2.7 Các giải pháp khác Để thu hút nâng cao chất lượng nguồn nhân lực: Công ty đơn vị cần xây dựng chiến lược đầu tư nguồn nhân lực để trì nâng cao chất lượng lao động Công ty cần có chế độ lương thưởng xứng đáng, kịp thời lao động làm việc đạt hiệu quả, hiệu suất công tác cao Công ty cần quan tâm đến công tác đầu tư lĩnh vực khoa học công nghệ nhằm không ngừng tăng suất lao động để có sản phẩm chất lượng cao đáp ứng đòi hỏi cao xu thị trường khu vực Về quản lý chi phí hiệu quả: Trong năm qua, công tác hạch toán công ty có tiến Công ty cần quản lý chi phí chặt chẽ (phát động phong trào tiết kiệm đến toàn thể Công ty) Công ty giảm thiểu việc sử dụng nguồn vốn bên cách giảm khoản phải thu, tận dụng khoản phải trả chưa đến hạn 70 Thang Long University Library nhằm giảm bớt gánh nặng vốn Bên cạnh việc vay vốn để kinh doanh, nhằm đảm bảo nguồn tài để thực nhiệm vụ chiến lược kinh doanh, đơn vị cần chủ động công tác tài để trì sản xuất Nhằm tăng chất lượng hồ sơ, công ty cần nghiêm túc rút kinh nghiệm nhằm tạo sản phẩm có chất lượng đủ sức cạnh tranh thị trường như: tổ chức sản xuất hợp lý, tăng cường kiểm tra kiểm soát đơn vị, thực việc đào tạo đào tạo lại kĩ sư trẻ chưa có nhiều kinh nghiệm, 3.3 Một số kiến nghị với Nhà nước 3.3.1 Kiến nghị với Chính phủ Nhà nước cần xây dựng hệ thống tiêu trung bình cho ngành hàng để công ty có sở xác cho việc đánh giá vị mình, tìm mặt mạnh, mặt yếu để từ có biện pháp thích hợp Nhà nước cần tạo môi trường thuận lợi cho hoạt động kinh doanh, giảm bớt thủ tục rườm rà việc xin giấy phép đầu tư mở rộng hoạt động sản xuất kinh doanh Đây nhân tố ảnh hưởng không nhỏ tới trình sản xuất kinh doanh doanh nghiệp Những thủ tục hành rườm rà, quan liêu, hối lộ… làm hội kinh doanh doanh nghiệp Do vậy, nhà nước cần cải thiện thủ tục hành gọn nhẹ, đắn để tạo môi trường thuận lợi cho doanh nghiệp kinh doanh có hiệu quả, đồng thời khuyến khích nhà đầu tư nước Nhà nước tiếp tục sử dụng công cụ sách vĩ mô để điều chỉnh, định hướng tạo điều kiện thuận lợi cho doanh nghiệp hoạt động Chính phủ cần đạo Bộ Tài có sách hoàn thuế kịp thời, trả vốn kinh doanh cho khoản phải thu doanh nghiệp nói chung Công ty TNHH Xây dựng Thắng Lợi Đông Triều nói riêng Về thuế giá trị gia tăng khấu trừ: chiếm tỷ trọng không cao khoản phải thu công ty không hoàn thuế kịp thời gây lãng phí công ty phải vay từ bên với lãi suất cao Chính phủ cần đẩy mạnh phát triển thị trường tài chính, đặc biệt thị trường tiền tệ để doanh nghiệp đa dạng hóa đầu tư lựa chọn phương pháp huy động vốn Với thị trường tiền tệ phát triển, công ty đầu tư nguồn vốn tạm thời nhàn rỗi cách có hiệu đồng thời dễ dàng huy động vốn cần thiết 3.3.2 Kiến nghị với Bộ Xây dựng Thị trường xây dựng Việt Nam hình thành cách tự phát, doanh nghiệp chưa có hiểu biết rõ thị trường xây dựng cách vận hành 71 Thị trường hoạt động thiếu công bằng, Bộ Xây dựng cần phát huy vai trò chủ đạo cách: Bộ Xây dựng tiếp tục xây dựng, hoàn thiện thị trường đấu thầu bình đẳng, tăng cường công tác kiểm tra, hoàn thiện phương thức đầu tư xây dựng bản, cải cách thủ tục, phân cấp rõ ràng việc thực dự án đầu tư Công tác giải phóng mặt cần phải tiến hành trước mời thầu Giảm bớt số thủ tục trình thẩm định, bàn giao, toán công trình, cần quy định quan chuyên trách việc kiểm tra, thẩm định công trình, với công trình cần quan kiểm tra 3.3.3 Kiến nghị với tổ chức tín dụng Lãi suất ngân hàng: Các tổ chức tín dụng trung gian tài nhận tiền gửi cho vay với chức toán Vay toán qua ngân hàng hoạt động thường xuyên doanh nghiệp Do ngân hàng có vai trò lớn doanh nghiệp thông qua lãi suất hoạt động giao dịch Doanh nghiệp muốn tối đa hóa lợi nhuận hay tối thiểu hóa chi phí Khung lãi suất Ngân hàng Nhà nước quy định phải đảm bảo khuyến khích doanh nghiệp sản xuất kinh doanh có hiệu cho lợi nhuận doanh nghiệp thu tối thiểu phải bù đắp chi phí vốn Các hoạt động giao dịch ngân hàng ảnh hưởng không nhỏ đến nhu cầu vốn doanh nghiệp Nếu ngân hàng khắt khe việc lựa chọn khách hàng doanh nghiệp khó vay vốn ngân hàng Ngược lại ngân hàng dễ dãi việc cho khách hàng vay vốn khiên doanh nghiệp xác định không nhu cầu vốn mình, thấy điều kiện xin vay thuận lợi vay, không cần biết có cần thiết hay không 72 Thang Long University Library KẾT LUẬN Trong điều kiện cạnh tranh gay gắt nên kinh tế thị trường nay, vấn đề sử dụng hiệu tài sản ngắn hạn có vai trò quan trọng doanh nghiệp nói chung Công ty TNHH Xây dựng Thắng Lợi Đông Triều nói riêng Sử dụng hiệu vốn lưu động góp phần nâng cao công tác quản lý tài chính, từ góp phần nâng cao hiệu sản xuất kinh doanh công ty Tuy nhiên việc nâng cao hiệu sản xuất kinh doanh nói chung hiệu sử dụng vốn lưu động nói riêng vấn đề giải hai mà mục tiêu phấn đấu lâu dài công ty Trong năm qua, công ty có nhiều cố găng, tích cực vươn lên khó khăn trình hoạt động kinh doanh Việc nghiên cứu để tìm giải pháp nhằm nâng cao hiệu sử dụng vốn lưu động công ty điều kiện kinh tế khó khăn có ý nghĩa vô lớn với công ty, giúp công ty tiếp tục phát triển hoạt động sản xuất kinh doanh cạnh tranh với doanh nghiệp ngành thị trường Qua trình thực tập Công ty TNHH Xây dựng Thắng Lợi Đông Triều, em tìm hiểu biết ưu điểm, nhược điểm trình sử dụng vốn lưu động công ty Với kiến thức học trường với bảo nhiệt tình giáo viên hướng dẫn, em mạnh dạn đưa số giải pháp để nâng cao hiệu sử dụng vốn lưu động công ty nhằm giúp công ty phát triển vững mạnh tương lai Tuy nhiên thời gian thực tập kiến thức có hạn, thiếu kinh nghiệm thực tế nên em không tránh khỏi sai sót Em mong nhận quan tâm góp ý quý thầy cô để luận em hoàn thiện Một lần em xin chân thành cảm ơn giáo viên hướng dẫn ThS Phạm Thị Bảo Oanh toàn thể thầy cô khoa kinh tế trường Đại học Thăng Long cô chú, anh chị Công ty TNHH Xây dựng Thắng Lợi Đông Triều giúp đỡ em để hoàn thiện khóa luận Hà Nội, ngày 25 tháng 03 năm 2015 Sinh viên Nguyễn Thanh Huyền 73 TÀI LIỆU THAM KHẢO PGS.TS Lưu Thị Hương, Giáo trình Tài doanh nghiệp, NXB Đại học Kinh tế quốc dân năm 2013 PGS.TS Nguyễn Năng Phúc, Phân tích báo cáo tài chính, NXB Đại học Kinh tế quốc dân , tái lần năm 2011 GS Ngô Thế Chi, PTS Đoàn Xuân Tiến, Vương Đình Huệ (2010), Kế toán Kiểm toán Phân tích tài doanh nghiệp, NXB Tài chính, Hà Nội Nguyễn Hải Sản, Quản trị tài doanh nghiệp, Nhà xuất Lao động năm 2012 PGS.TS Nguyễn Minh Kiều, Tài doanh nghiệp bản, Nhà xuất Lao động xã hội năm 2013 ThS Phạm Thị Bảo Oanh, Slide Lý thuyết tài tiền tệ, Đại học Thăng Long ThS Chu Thị Thu Thủy, Slide Quản trị tài doanh nghiệp 1, Đại học Thăng Long 74 Thang Long University Library [...]... về hiệu quả sử dụng vốn lưu động của doanh nghiệp nhưng nhìn chung, các quan điểm đều cho rằng: hiệu quả sử dụng vốn lưu động phải gắn kết chặt chẽ với hiệu quả sử dụng các nguồn lực khác của doanh nghiệp như hiệu quả sử dụng lao động, hiệu quả sử dụng vốn cố định Vậy có thể hiểu, hiệu quả sử dụng vốn lƣu động là chỉ tiêu phản ánh kết quả tổng hợp nhất quá trình sử dụng vốn lƣu động sao cho vốn lƣu động. .. cầu vốn lưu động của mình và có kế hoạch huy động vốn để hiệu quả sử dụng vốn lưu động là tốt nhất Thông qua việc phân tích quy mô vốn lưu động sẽ cho ta thấy chính sách phân bổ vốn lưu động tại doanh nghiệp và liệu việc bổ sung hay cắt giảm lượng vốn lưu động có đem lại hiệu quả sử dụng vốn lưu động tốt hơn cho doanh nghiệp hay không Cơ cấu vốn lưu động phản ánh tỷ trọng của từng thành phần vốn lưu động. .. hơn Chính vì vậy, trong quá trình sử dụng vốn lưu động cần nghiên cứu và xây dựng một kết cấu vốn lưu động hợp lý và có những biện pháp sử dụng có hiệu quả từng thành phần vốn lưu động đó để nâng cao hiệu quả sử dụng vốn lưu động và vốn kinh doanh nói chung của doanh nghiệp Thông qua việc thay đổi kết cấu vốn lưu động trong những thời kỳ khác 8 Thang Long University Library nhau, doanh nghiệp có thể... có vốn Việc phân bổ vốn ấy như thế nào cho hợp lý có tính chất quyết định đến hiệu quả sử dụng vốn nói chung và vốn lưu động nói riêng Trong khâu dự trữ và sản xuất, vốn lưu động đảm bảo cho việc sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp được tiền hành thường xuyên, liên tục Vì vậy nếu tỷ trọng vốn lưu động trong khâu này nhỏ sẽ ảnh hưởng đến hiệu quả sử dụng vốn lưu động, làm hiệu quả sử dụng vốn lưu động. .. việc quản lý và sử dụng hiệu quả vốn lưu động là một thành phần quan trọng Xuất phát từ chính vai trò của vốn lưu động trong doanh nghiệp, việc nâng cao hiệu quả sử dụng vốn lưu động sẽ giúp cho thời gian thu hồi vốn được rút ngắn và liên 6 Thang Long University Library tục để đảm bảo nhu cầu tài chính cho doanh nghiệp khi có những nhu cầu đột xuất Nâng cao hiệu quả sử dụng vốn lưu động tức là có thể... doanh nghiệp 1.2.1 Khái niệm hiệu quả sử dụng vốn lưu động trong doanh nghiệp Doanh nghiệp muốn có lợi nhuận và sự phát triển trong tương lai thì không chỉ cần hiểu rõ vai trò của vốn lưu động, xây dựng chính sách quản lý hợp lý mà còn phải biết sử dụng nguồn vốn lưu động sao cho có hiệu quả để mang lại giá trị lợi nhuận cao cho doanh nghiệp Hiệu quả sử dụng vốn lưu động là một vấn đề phức tạp, có mối... hạn khá lớn nên chi phí sử dụng vốn cao 10 Thang Long University Library Chính sách quản lý vốn lưu động dung hòa có chi phí sử dụng cũng khá cao nên lợi nhuận mang lại cho doanh nghiệp chưa đạt được như mong đợi, chứng tỏ hiệu quả sử dụng vốn lưu động chưa tốt 1.2.3.3 Phân tích chính sách quản lý vốn lưu động a, Chính sách quản lý vốn bằng tiền Tiền mặt kết nối tất cả các hoạt động liên quan đến tài... năm 2010 có viết: "Hiệu quả sử dụng vốn lưu động của doanh nghiệp là chỉ tiêu phản ánh kết quả hoạt động kinh doanh của doanh nghiệp được thể hiện bằng mối quan hệ so sánh giữa kết quả kinh doanh với số vốn lưu động mà doanh nghiệp đã đầu tư vào hoạt động sản xuất kinh doanh Kết quả thu được càng cao so với chi phí bỏ ra thì hiệu quả sử dụng vốn lưu động càng cao" Trong hoạt động quản lý tài chính doanh... quyền sử dụng các khoản nợ này trong một thời hạn nhất định Cách phân loại này cho thấy kết cấu vốn lưu động của doanh nghiệp được hình thành từ vốn của bản thân doanh nghiệp hay từ các khoản nợ, từ đó có các quyết định trong huy động và quản lý, sử dụng vốn lưu động hợp lý hơn, đảm bảo tài chính trong sử dụng vốn của doanh nghiệp 1.2 Hiệu quả sử dụng vốn lưu động trong doanh nghiệp 1.2.1 Khái niệm hiệu. .. hiệu quả cao nhất với chi phí thấp nhất, đảm bảo mục tiêu kinh doanh của các doanh nghiệp 1.2.3 Phân tích hiệu quả sử dụng vốn lưu động trong doanh nghiệp 1.2.3.1 Phân tích quy mô và cơ cấu vốn lưu động Quy mô vốn lưu động phản ảnh thành phần cấu tạo nên vốn lưu động, tổng số vốn lưu động của doanh nghiệp Khi doanh nghiệp huy động được vốn từ nhiều nguồn khác nhau chứng tỏ doanh nghiệp có tổng số vốn